2022 a été une année difficile pour bon nombre des meilleures actions à acheter et à surveiller, en partie à cause de la hausse des taux d’intérêt et d’une Réserve fédérale de plus en plus belliqueuse. Mais un nombre croissant d’actions à acheter et à surveiller dans le secteur de la technologie donne des signaux d’achat, le marché boursier étant dans une tendance haussière confirmée.
X
Les taux d’intérêt ont baissé, mais ils n’ont pas baissé en raison de la baisse des attentes d’inflation. Au lieu de cela, ils ont chuté en prévision d’un ralentissement marqué de l’économie cette année. Le rendement du Trésor à 10 ans a récemment chuté à 3,33 % après avoir atteint un sommet de 4,3 % en octobre.
Crainte d’une récession et craintes de contagion au secteur financier après l’effondrement de Financière SVB (SIVB) et Banque Signature (SBNY) en ont fait un environnement extrêmement difficile pour bon nombre des meilleures actions à acheter et à surveiller. Mais les acheteurs ont fait remonter le marché boursier alors que les espoirs grandissent pour un atterrissage en douceur de l’économie américaine.
Les actions avec des ratios PE élevés comme Tesla (TSLA) et Nvidia (NVDA) ont été durement touchés par les ventes institutionnelles en 2022, ainsi que par des actions de logiciels de sécurité comme FouleStrike (CRWD) et Échelle Z (ZS).
Un environnement de taux d’intérêt en hausse n’est pas bon pour les meilleures actions à acheter dans le secteur de la technologie avec des multiples élevés. Pourquoi? Parce que cela crée un environnement d’exploitation plus difficile. Si le marché boursier perçoit la possibilité d’un ralentissement de la croissance des bénéfices des noms à PE élevé, la vente touchera ces actions en premier.
Principales caractéristiques des meilleures actions à acheter
Les meilleurs stocks à acheter et à surveiller ne sont pas difficiles à trouver, tant que vous pêchez dans le bon étang. Les meilleures actions comme Dynatrace (DT) et MongoDB (MDB) ne suscitent pas beaucoup d’attention, mais les deux ont des caractéristiques observées chez les anciens gagnants du marché boursier avant les mouvements de prix importants.
Les meilleures actions à acheter et à surveiller présentent des fondamentaux solides ainsi qu’une performance de prix de pointe dans leur groupe industriel. Beaucoup affichent également des tendances favorables en matière de propriété de fonds.
Les meilleures actions technologiques ont également tendance à faire preuve de résilience dans les marchés baissiers. Utilisez IBD Stock Checkup pour identifier rapidement les leaders des groupes industriels susceptibles de devenir des leaders du marché boursier.
Rejoignez les experts d’IBD alors qu’ils analysent les principales actions du rallye boursier sur IBD Live
Sélectionner les meilleures actions à acheter et à surveiller est aussi simple que de regarder le MarketSmith Growth 250, un écran quotidien d’actions de haute qualité. Cliquez sur n’importe quel en-tête de colonne pour trier l’écran comme vous le souhaitez, soit par ceux qui sont les plus proches de leurs sommets, soit par les actions avec la note composite la plus élevée, soit par les actions dont le prix augmente avec le volume le plus important.
Les meilleures actions à acheter et à surveiller ne sont pas garanties d’être d’énormes gagnants du marché boursier. Mais ils ont des qualités observées chez les anciens gagnants du marché boursier avant les gros gains de prix.
Les meilleures actions technologiques à acheter et à surveiller incluent désormais Dynatrace, MongoDB, Inspire les systèmes médicaux (INSP), Fortinet (FTNT) et Recherche Lam (LRCX).
Le composite Nasdaq et le S&P 500 ont suivi des jours de suivi le 29 mars, plaçant le marché boursier dans une tendance haussière confirmée. Les jours de distribution ont commencé à apparaître dans le Nasdaq et le S&P 500, mais ce n’est pas un marché sous forte distribution.
Lorsque de nouveaux fonds institutionnels commenceront à arriver de la marge, les meilleures actions à acheter et à surveiller pourraient facilement reprendre leur leadership sur le marché, aidées en partie par des fondamentaux solides.
Meilleures actions à acheter: Action Fortinet
Fortinet a grimpé au-dessus de sa moyenne mobile sur 50 jours le 5 mai après que le leader des logiciels de sécurité a annoncé un autre quart de croissance des résultats et du chiffre d’affaires. La croissance des bénéfices s’est accélérée pour le quatrième trimestre consécutif, bondissant de 79 % à 34 cents par action.
“La croissance des revenus au premier trimestre a été de 32 % en raison d’une forte croissance des revenus des produits et des services. Avec une croissance des revenus des produits de 35 %, nous continuons à gagner des parts de marché tout en étant l’une des principales sociétés de revenus des produits dans le secteur de la cybersécurité. Les revenus des services ont augmenté de plus de 30 % pour la première fois en un trimestre en six ans. Nous pensons que nous avons une opportunité significative de continuer à augmenter les revenus des services en vendant des services de sécurité à valeur ajoutée à notre large base installée de clients », a déclaré Ken Xie, fondateur, président et PDG de Fortinet. .
Fortinet bénéficie d’un parrainage de fonds exceptionnel. Fidelity Contrafund (FCNTX) a considérablement augmenté sa position dans les actions FTNT au cours des derniers trimestres. À la fin du troisième trimestre, Contrafund détenait 700 000 actions. Mais ce nombre est passé à 2,15 millions à la fin du premier trimestre.
Fortinet a dégagé une entrée de 69,07 le 19 mai. Il a atteint un sommet de 71,29 le lendemain, mais les vendeurs ont fait tomber l’action FTNT bien au-dessus des sommets. L’action des prix a été volatile depuis lors, mais Fortinet est de retour près des sommets et au-dessus de ses moyennes mobiles à court terme. Un autre recul et rebondir sur la moyenne mobile exponentielle de 21 jours (actuellement autour de 72), placerait l’action FTNT dans une autre zone d’achat.
Note composite: 99 (sur une échelle de 1 à 99 avec 99 sommets)
% de variation du BPA au dernier trimestre : +79 %
% de variation des ventes au dernier trimestre : +32 %
Taux de croissance du BPA annualisé sur cinq ans : 35 %
Rendement annuel des capitaux propres : 385 %
Rapport de volume haut/bas : 1,0
Inspire les systèmes médicaux
Inspire est en pleine croissance grâce à une nouvelle façon de traiter l’apnée du sommeil. L’appareil Inspire est placé sous la peau et délivre une légère stimulation au nerf hypoglosse, qui contrôle le mouvement de votre langue et d’autres muscles des ondes aériennes. En stimulant ces muscles, les voies respiratoires restent ouvertes pendant le sommeil. C’est un grand pas en avant par rapport aux appareils CPAP traditionnels qui utilisent des rafales d’air pour maintenir les voies respiratoires ouvertes.
Lorsque la société a publié ses résultats du premier trimestre le 2 mai, la croissance des revenus s’est accélérée pour le cinquième trimestre consécutif, faisant un bond de 84 % pour atteindre 127,9 millions de dollars. La société a activé 68 nouveaux centres aux États-Unis au premier trimestre, portant le total à 973 centres qui effectuent la procédure mini-invasive.
« Nous sommes ravis de notre solide performance au cours du premier trimestre, car l’équipe est restée concentrée sur des résultats de haute qualité pour les patients et a fourni des résultats exceptionnels », a déclaré Tim Herbert, président et directeur général d’Inspire Medical Systems. “Notre croissance a été tirée principalement par l’utilisation accrue des sites existants et complétée par l’ajout de 68 nouveaux centres d’implantation et de 17 territoires de vente supplémentaires aux États-Unis. Sur la base de la forte dynamique que nous constatons dans notre entreprise, nous augmentons notre chiffre d’affaires pour l’ensemble de l’année 2023 entre 580 et 590 millions de dollars, une augmentation par rapport à nos prévisions précédentes de 560 à 570 millions de dollars. »
L’action INSP a franchi une base de tasse avec poignée le 3 mai. Elle a rapidement dépassé la zone d’achat de 5 % à partir d’un point d’achat de 277,28. Il est préférable d’attendre un léger recul ou une négociation serrée près des sommets pour une meilleure entrée. La ligne de 21 jours du titre, juste en dessous de 311, est un niveau de support clé à surveiller.
Inspire a été présenté dans une récente histoire IBD 50 Stocks To Watch.
Note composite: 89
BPA du dernier trimestre : -(0,53)
% de variation des ventes au dernier trimestre : 84 %
Taux de croissance du BPA sur cinq ans : n/a
Rendement annuel des capitaux propres : n/a
Rapport de volume haut/bas : 0,9
MongoDB
Les actions de logiciels d’entreprise ont mieux performé, aidées en partie par les récents rapports sur les bénéfices solides de Datadog (DDOG) et HubSpot (MOYEUX).
La société de logiciels de bases de données MongoDB affichait une force relative haussière avant les bénéfices, et son rapport trimestriel sur les bénéfices n’a pas déçu. Le bénéfice ajusté a grimpé de 180 % par rapport au trimestre de l’année précédente, avec des revenus en hausse de 29 %. La société a guidé les bénéfices du T2 fiscal de 43 à 46 cents par action, bien au-dessus du consensus de 14 cents. Les prévisions de revenus pour le trimestre en cours et l’année complète ont également été supérieures aux attentes.
MongoDB est un stock à haut PE, mais il a grandi comme des gangbusters au cours des derniers trimestres. Au cours des huit derniers trimestres, la croissance des revenus a oscillé entre 29 % et 57 %.
Les estimations des bénéfices annuels sont également solides. Pour son exercice 2024 en cours, les bénéfices devraient bondir de 28 % à 1,04 $ par action, avec une accélération de la croissance au cours de l’exercice 2025, en hausse de 43 %. Les estimations ont augmenté.
Les actions ont bondi de près de 7% le 12 avril, aidées par les commentaires haussiers de Morgan Stanley, qui ont fait passer MDB à une surpondération par rapport à un poids égal avec un objectif de prix de 270.
Le titre a bien progressé après avoir franchi une consolidation de 14 semaines, mais il a dépassé la zone d’achat de 5 %. À ce stade, surveillez les échanges serrés et latéraux près des sommets. Ce serait un signe de force et de soutien et pourrait inaugurer une nouvelle entrée.
Note composite: 99
% de variation du BPA au dernier trimestre : + 180 %
% de variation des ventes au dernier trimestre : +29 %
Taux de croissance du BPA annualisé sur cinq ans : n/a
Rendement annuel des capitaux propres : 9 %
Rapport de volume haut/bas : 2,2
Dynatrace
Dynatrace fait également partie des meilleures actions à acheter et à surveiller.
Les actions ont été volatiles le 17 mai malgré un autre rapport solide sur les bénéfices. La société a déclaré un bénéfice ajusté de 31 cents par action, en hausse de 82 % par rapport à il y a un an. Les revenus ont augmenté de 24 % pour atteindre 314,5 millions de dollars.
Dynatrace a également relevé ses prévisions de revenus pour le trimestre et l’année en cours.
Les outils de surveillance du réseau informatique de la société mesurent et analysent les performances des applications critiques pour l’entreprise. Dynatrace est dans le domaine “observabilité”, qui fait référence à la surveillance des réseaux informatiques internes, en plus de suivre les performances des applications sur l’infrastructure de cloud computing.
Plus tôt cette année, Dynatrace a mis à jour sa plateforme d’intelligence unifiée Grail avec de nouvelles fonctionnalités d’automatisation et d’intelligence artificielle. Dans une note récente aux clients, Andrew Nowinski, analyste de Wells Fargo, a écrit : « Nous continuons de croire que la nouvelle plate-forme Grail est complètement inégalée par la concurrence. Les autres plates-formes manquent d’automatisation, ce qui est l’une des principales raisons pour lesquelles les clients choisissent Dynatrace.
DT a dépassé la zone d’achat de 5% à partir d’une entrée 48.10. Surveillez un recul vers la moyenne mobile sur 10 semaines, actuelle autour de 49,75. Un ratio volume hausse/baisse de 1,9 point vers une forte demande d’actions.
Dynatrace a été présenté dans IBD Stock Of The Day début mai. C’est aussi une action Leaderboard en raison de sa force fondamentale et technique.
Note composite: 99
% de variation du BPA au dernier trimestre : +82 %
% de variation des ventes au dernier trimestre : + 25 %
Taux de croissance du BPA sur cinq ans : 81 %
Rendement annuel des capitaux propres : 19 %
Rapport de volume haut/bas : 1,9
Lam Recherche
Les chiffres n’étaient pas excellents lorsque le géant de l’équipement à puce a publié ses résultats trimestriels le 19 avril, mais les résultats ont dépassé les attentes. Le bénéfice ajusté de 6,99 $ par action était en baisse de 6 % par rapport au trimestre de l’année précédente. Les revenus ont diminué de 5 % à 3,87 milliards de dollars.
Pourquoi cet outil IBD simplifie la recherche des meilleures actions
« Lam a réalisé de solides performances au cours du trimestre de mars, y compris des revenus record liés à la fonderie », a déclaré le PDG Tim Archer. « Avec une baisse des dépenses en équipements de fabrication de plaquettes en 2023, nous nous concentrons sur la gestion des coûts tout en réalisant des investissements stratégiques pour les inflexions de fabrication critiques. Nos solutions différenciées et notre solide base d’activité placent Lam dans une excellente position pour surperformer lorsque la croissance de WFE reprendra.
LRCX a donné un signal d’achat le 15 mai, en hausse de 4% en volume important. Les actions étaient fortes après que l’analyste de Citi Atif Malik a fait des commentaires positifs et a réitéré une note d’achat avec un objectif de prix de 560.
Le titre a dépassé la zone d’achat de 5% après avoir dépassé le niveau 600. Mais LRCX continue de montrer une force relative, se tenant près des sommets et au-dessus de ses moyennes mobiles à court terme.
Note composite: 96
% de variation du BPA au dernier trimestre : -6 %
% de variation des ventes du dernier trimestre : -5 %
Taux de croissance du BPA annualisé sur trois ans : 23 %
Rendement annuel des capitaux propres : 76 %
Rapport de volume haut/bas : 0,9
Suivez Ken Shreve sur Twitter @IBD_KShreve pour plus d’analyses et d’informations sur les marchés boursiers.
VOUS POURRIEZ AUSSI AIMER:
Rejoignez IBD Live pour des idées d’actions chaque matin avant l’ouverture
Meilleures actions de croissance à acheter et à surveiller : consultez les mises à jour des listes d’actions IBD
Restez en phase avec le marché grâce à la stratégie de marché ETF d’IBD
Obtenez des bulletins d’information gratuits sur les MII : Préparation du marché | Rapport technique | Comment investir